The Problems of Adapting the Economy Model Aimed at One Sector. The Example of Luxembourg.

Korotin Kirill Vladimirovich Postgraduate Student, Department of Economics, Nizhny Novgorod Institute of Management – Branch of RANEPA 603950, Russia, Nizhny Novgorod region, Nizhny Novgorod, Prospekt Gagarina str., 46 korotinkirill28@gmail.com Other publications by this author

Одним из ключевых показателей экономики является валовой внутренний продукт. Следует отметить, что сам по себе показатель ВВП не является репрезентативным и показывает общий объем внутреннего продукта экономики. Цель развития экономики каждого государства - улучшение качества жизни населения, в том числе за счёт роста доходов, приходящихся на душу населения. В связи с этим, зачастую рейтинги стран по уровню развития экономики строятся на основании показателя ВВП на душу населения и средней заработной платы. По мнению П.И. Гребенникова и А.С. Тарасевича для более полного учета эффективности функционирования экономики государства следует учитывать показатели, характеризующие качество жизни, прежде всего здоровье и уровень образования граждан страны ^[3]. К таким показателям относится индекс человеческого развития.

По данным Statista, первое место в рейтинге стран по уровню ВВП на душу населения занимает Люксембург - 136,701 долл. на душу населения ^[19]. По данным OECD в рейтинге стран по уровню заработной платы в 2021 году Люксембург занимает второе место ^[20]. По оценкам на 2021 г. индекс человеческого развития Люксембурга равен 0.930, выше чем в таких государствах как Великобритания, Япония, США, Испания и других ^[13].

Экономический потенциал государства может определяться множеством факторов: уровень образования, здравоохранения, размеры территории государства, наличие полезных ископаемых, торговых партнеров, развитости инфраструктуры и других факторов. Значительный рост экономика Люксембурга произвела за периоды 1967-1974, 1984-1991, 2003-2007 гг. ^[21]. Следует отметить, что на территории Люксембурга не находятся полезные ископаемые, а инфраструктура и местоположение государства не позволяют Люксембургу стать торговым центром. Территориальное расположение Люксембурга определило его ключевых экономических партнёров - Германию, Францию, Бельгию. В 1960-х годах на чёрную металлургию приходилось порядка 80% экспорта Люксембурга ^[22].

Рост экономики Люксембурга был достигнут за счёт участия Люксембурга в международном рынке банковских и финансовых услуг. Становление и развитие Люксембурга как банковского и финансового центра в начале 1980-х годов привело к лидирующему положению Люксембурга в данной сфере на сегодняшний день, прежде всего в области управления активами. Развитие банковской и финансовой сферы неразрывно связано с развитием сопутствующих секторов: аудиторские и консалтинговые фирмы, компании по управлению инвестиционными фондами, юридические фирмы.

Правительство Люксембурга приняло правильные шаги, позволившие Люксембургу получить преимущества перед другими странами в банковской и финансовой сферах экономики. Люксембург присоединился к директиве UCTIS 1 на законодательном уровне в 1988 году. Первая директива UCITS была принята 20 декабря 1985 года с заявленной целью облегчения трансграничных предложений инвестиционных фондов розничным инвесторам ^[23].

В течение нескольких лет Люксембург был единственной страной ЕС, предоставляющей инвестиционным фондам, уполномоченным на его территории, европейский паспорт. В результате многочисленные компании разместили свои фонды в Люксембурге, чтобы иметь возможность продавать свои акции на рынках других стран европейского союза. Таким образом, принятие стратегически верного решения в нужный момент, рост сопутствующих секторов в дальнейшей перспективе определили рост экономики Люксембурга в последующие 30 лет.

Основой успеха экономики Люксембурга является фокусирование экономики на одном секторе и поэтапное развитие смежных секторов. Существуют и другие примеры ориентирования экономики на одну сферу. Примечательно, что многие из примеров связаны с ориентацией на финансовый сектор, например Швейцария и Кипр. Как и в случае с Люксембургом, реализация модели экономики, сконцентрированной на одном секторе в Швейцарии связана не только с выбором одного сектора, но создании соответствующих условий ^[7]. Успешные примеры реализации модели фокусирования экономики на одном секторе в Люксембурге, Швейцарии и Кипре, проведение исследований и реализация стратегии умной специализации регионов в Европейском Союзе подтверждают актуальность исследования.

В менеджменте существует понятие бенчмаркинга - адаптации имеющихся примеров эффективного функционирования технологий. Может ли пример успешной реализации Люксембургом принятой стратегии развития финансового и банковского сектора быть применён для другого государства? Рассмотрим несколько причин, по которым адаптация данного примера развития может быть проблематична для других государств. Для более точного определения проблемы и возможных путей решения рассмотрим адаптацию модели экономики, сконцентрированной на одном секторе на примере Российской Федерации.

На возможность реализации идеи экономики, сконцентрированной на одной или нескольких сферах с низкой степенью диверсификации, значительное влияние оказывает размер территории государства и количество населения. Исследования, основанные на проведении регрессионного анализа наглядно демонстрируют, что при прочих равных условиях экономики государств с большим количеством населения растут быстрее. Следует отметить, что в определенный момент преимущество в количестве населения перестает оказывать положительный эффект на рост экономики ^[8]. Предположение о положительном влиянии количества населения на экономику является обоснованным. Но следует учитывать, что если оценивать уровень развития экономики по показателям, отличным от общего объема ВВП, то большое количество населения будет являться негативным фактором. Обосновать данное предположение можно при помощи индекса человеческого развития: США, Индия и Китай обладают крупными и стабильными экономиками, в рейтинге стран по индексу человеческого развития не находятся в списке 20 стран с лучшим показателям индекса. Зачастую, упоминая о зависимости между размером страны и волатильносьтю экономики, авторы характеризуют экономики малых государств как более волатильные и в значительной степени зависимые от внешнего экономического рынка ^[9]. Данное утверждения является корректным, но следует заметить, что и снижение зависимости от внешнего рынка требует рационального подхода с точки зрения оценки реальной потребности и будущих денежных поступлений от сокращения взаимодействия на внешнем рынке.

Среди факторов, влияющих на экономические отношения, выделяют географический фактор ^[1]. В странах с крупными территориями и большим количеством населения неизбежно возникновение сложностей в развитии экономики, направленной на один или несколько секторов. В случае с большой территорией государства возникает необходимость размещения инфраструктуры в удаленных друг от друга регионах, что приведёт увеличению себестоимости производимого продукта в секторе экономики и сделает продукт не востребованным на международном рынке. В случае с большим количеством населения практика концентрации экономики на одном секторе связана с проблемой конкуренции и как следствие, образованием высокого уровня безработицы. По этой причине, страны с крупнейшим населением имеют экономики, ориентированные на множество секторов. В качестве примера можно выделить Китай, Индию и США ^[24]. Площадь Российской Федерации больше площади Люксембурга в 6,611 раз. Организация соответствующей инфраструктуры, образовательных центров и учебных заведений для ориентации экономики на один сектор невозможна на государственном уровне в Российской Федерации , но остается возможность организации на региональном или муниципальном уровне. Площадь Люксембурга сопоставима с площадью Москвы. Большинство субъектов РФ значительно превосходят Люксембург по размеру площади. Площадь Швейцарии, которую также можно назвать экономикой, ориентированной преимущественно на один сектор, сопоставима с некоторыми регионами России, такими как Московская область, Астраханская область, Пензенская область. Таким образом, идею реализации модели экономики, направленной на один сектор возможно реализовать в Российской Федерации на уровне субъектов или на уровне муниципалитетов.

В случае, если на территории государства есть полезные ископаемые, которые исторически добываются в определённых регионах, концентрация экономической политики на одном секторе может быть не реализована, поскольку население сложно переобучить в случае наличия устоявшихся на территории профессий. В данном случае также существует риск возникновения социальных противоречий. Построить экономику, направленную на один сектор, невозможно в таких регионах Российской Федерации как Ханты-Мансийский автономный округ, Ямало-Ненецкий автономный округ, Кемеровскую область и другие регионы страны, если данным сектором не будет добыча полезных ископаемых. В противном случае, возникнет необходимость к уничтожению существующей инфраструктуры и устоявшихся профессий, что приведет к безработице, рецессии экономики региона и прочим негативным последствиям.

Ранее была определена актуальность применения модели экономики, сфокусированной на одном секторе. В Российской Федерации реализация соответствующей модели экономики невозможна на государственном уровне, а также на уровне субъектов Российской Федерации. Проблемой исследования является определение соответствующего территориального образования в пределах Российской Федерации в котором возможно построение соответствующей модели экономики.

На экономику с низкой степенью диверсификации существенное влияние может оказать состояние международных отношений с торговыми партнерами. В 21 веке экономические санкции стали одним из наиболее распространённых инструментов внешней политики ^[2].

С развитием международных организаций и появлением крупнейших стран-потребителей, неустойчивые международные отношения с введением последующих санкций приведут к спаду экономики, которая сконцентрирована на развитии одного сектора экономики. В случае, если в государстве развито множество секторов экономики, вероятность поиска альтернативных партнеров увеличивается и риск рецессии в случае введении санкций уменьшается. В 2022 г. экономика Российской Федерации столкнулась со значительным увеличением количества введенных против нее санкций. Правительством Российской Федерации был утвержден перечень "недружественных" государств. Учитывая вектор внешней политики и международных отношений, построение модели экономики, направленной на один сектор, должно быть основано на международных отношениях с государствами, не включенными в перечень "недружественных" государств.

В случае, если выбранный для реализации идеи сектор будет предполагать собой сделки по реализации товаров, для снижения логистических издержек наиболее рациональным выбором будут регионы, которые расположены наиболее близко к потенциальным торговым партнерам. К таким регионам можно отнести Хабаровский край, Амурскую область, Тюменскую область и Смоленскую область. В случае с Калининградской областью, существенные сложности в построении логистических цепочек могут возникнуть при транзите товаров через Литву и Польшу. Для реализации идеи построения экономики, направленной на сектор услуг, наиболее привлекательными субъектами могут быть Москва, Московская область, Калининградская область. Следует учитывать, что Москва и Московская область являются одними из наиболее развитых регионов Российской Федерации с наибольшим количеством населения, в связи с чем целесообразнее выбрать для реализации идеи Калининградскую область.

Для реализации идеи экономики, сконцентрированной на одном секторе необходимо определить преобладающий сектор экономики. На сегодняшний день в научном сообществе активно обсуждается построение экономики государства с применением особых секторов экономики с повышенной рентабельностью ^[4]. Следует учитывать, что при выборе преобладающего сектора экономики следует руководствоваться не только вопросом рентабельности, но и проводить оценку объема рынка. Оценка существующего и потенциального спроса производится для оценки возможных денежных потоков и существующего предложения для оценки уровня конкуренции.

В качестве примера неудачного подхода к государственному содействию в построении особого сектора экономики можно привести объявление биткоина законным платежным средством в Сальвадоре. По разным оценкам Сальвадор приобрел биткоины на сумму 100 млн. долл., стоимость которых в 2022 г. уменьшилась на 60% ^[10]. Быстрорастущие рынки, такие как, например, рынок NFT подвержены значительным колебаниям. В первом квартале 2022 г. общее количество продаж NFT уменьшилось на 6,593,235, или на 49,96% и составило 7,447,473. Очевидно что государство не может строить модель экономики, направленную на один сектор, используя высокорисковые рынки, такие как NFT или биткоин ^[11].

Помимо модели экономики с одним сектором, в 21 веке активно применяется использование специализации регионов, что также предполагает увеличение доли одного сектора в экономике государства. Умная специализация регионов производится на территории Европейского союза с 2014 г. В научном сообществе ведется активная дискуссия относительно результатов проведенной специализации. По результатам проведенных исследований было установлено, что более высокие показатели специализации обеспечивают более высокую добавленную стоимость. В тоже время применение умной специализации региона не всегда приводит к обеспечению экономического роста региона ^[5]. Следует отметить, что авторы исследуют статистику с 2014 по 2021 гг., и данная статистика не может быть репрезентативной. Применение умной специализации региона и в особенности перестроение экономики на модель, ориентированную на один сектор может привести к стагнации экономики или волательности темпов роста экономики на ближайшие несколько лет. Ранее в работе был рассмотрен пример успешной ориентации экономики Люксембурга на финансовый сектор с 1985 г. Несмотря на то, что в последующие 10 лет наблюдался ежегодный прирост ВВП, при построении графика можно наблюдать, что прирост ВВП волатилен, и колебался от 10% до 1.4%

Рис. 1. Темпы прироста ВВП Люксембурга за период 1985 - 1995 гг. Источник ^[14]

Аналогичным образом, при использовании моделей промышленной специализации городов выводы не могут быть однозначными. Результат промышленной специализации будет сильно зависеть от сравнительных преимуществ городов ^[6]. Научные исследования по вопросам специализации городов и регионов включающие построенные модели зачастую не включают оценку рынка и востребованности производимой продукции или оказываемых услуг. Экономика города или региона не будет эффективной, если стоимость производимых и реализуемых товаров и услуг будет меньше, чем стоимость приобретаемых товаров и услуг ^[12].

Среди ограничивающих факторов для фокуса экономики государства на одном секторе следует отметить уровень конкуренции в данном секторе. Финансовый сектор в 1980-х годах не полностью удовлетворял имеющийся у на рынке спрос, что позволило экономике Люксембурга занять часть рынка. На сегодняшний день большинство секторов экономики имеют высокий уровень конкуренции. По данным статистического агентства Statista, по состоянию на 2020 г. доля сектора услуг в общем объеме ВВП составляет 65.73%, сектора производства 26.33% и сельскохозяйственного сектора 4.39% ^[25]. Таким образом, в наиболее прибыльном и востребованном секторе экономики конкуренция наиболее высока. Сектор производства обеспечивает значительно меньше общего объёма ВВП, при этом требует обустройства соответствующей инфраструктуры. Наиболее перспективными направлениями экономики в 2022 году являются ИТ-технологии и высокотехнологичные производства. В данных секторах экономики присутствует возможность для создания новых компаний, которые могут занять место на мировом рынке. Следует отметить, что ориентация экономики на данный сектор требует длительного времени, основным методом реализации в данном случае будет создание привлекательных инвестиционных условий для привлечения крупных участников рынка.

На основании проведенного исследования можно сделать следующий промежуточный вывод: реализация модели экономики, основанной на одном секторе, в Российской Федерации возможна на уровне субъектов или городов. На выбранных территориях должны отсутствовать полезные ископаемые в качестве основной составляющей производства на территории. Территория должна прилегать или быть близко расположенной к потенциальным торговым партнерам.

Одним из ключевых торговых партнеров Российской Федерации является Китай. Для определения сектора, на котором может быть основана модель экономики Хабаровского края или одного из городов субъекта, следует проанализировать потребности Китая. По состоянию на 2020 г. основные статьи экспорта Китая - сырая нефть, микрочипы, железная руда и автомобили.

Рис 2. Статьи импорта Китая в 2020 г. Источник ^[15]

Наиболее очевидным вариантом выбора сектора экономики, на котором следует сконцентрировать экономику субъекта Российской Федерации является экспорт нефти. В настоящий момент активно ведется работа по увеличению экспорта нефти и газа в Китай. Для реализации микрочипов потребуется создание соответствующей инфраструктуры и длительная программа в сфере НИОКР. В таком случае, наиболее привлекательным сектором экономики, на котором может быть сконцентрирован один из городов Хабаровского края может стать производство изделий из стали. Вместо реализации железной руды необходимо наладить производство изделий из стали для получения дополнительной наценки на конечном продукте. Также, приобретаемые Китаем нефть и газ могут служить для обеспечения производств на территории Китая. Одной из наиболее перспективных отраслей экономики Российской Федерации является атомная энергетика. В Российской Федерации на долю атомных и гидроэлектростанций приходится по 19% вырабатываемой в стране электроэнергии. Энергоносители поставляются на электростанции российскими поставщиками ^[16]. Одним из вариантов построения модели экономки, направленной на один сектор в одном из городов Хабаровского края является ориентация экономики одного из городов Хабаровского края на атомную промышленность. Дополнительного анализа требует возможность технической реализации данного вопроса и оценка реальной потребности Китая в сотрудничестве в сфере атомной энергетики.

Торговым партнером Российской Федерации также является Республика Беларусь. При оценке по состоянию на 2021 г. Российская Федерация является ключевым торговым партнером Республики Беларусь ^[17]. При анализе возможности реализации идеи экономики, направленной на один сектор в Смоленской области возможно целесообразно отталкиваться не от структуры экспорта и импорта, а от общего объема реализации товаров и услуг. На территории Смоленской области возможно создание особой экономической зоны, для оказания финансовых и консультационных услуг компаниям из Республики Беларусь, действующих в перспективных отраслях экономики. Реализация данной идеи позволила бы укрепить интеграцию компаний из Республики Беларусь в экономику Российской Федерации.

Россия является ключевым торговым партнером Казахстана. В 2021 г. Экспорт Российской продукции в Казахстан составляет 17.3 млрд. долл., импорт составляет 6.9 млрд. долл. Предметами торговли являются прокат из железа и стали, трубы, автокомпоненты и запчасти, легковые автомобили. Следует отметить, что экономика Казахстана схожа по своей сущности с экономикой Российской Федерации, предметом экспорта являются преимущественно природные ресурсы ^[18]. Для построения модели экономики, ориентированной на один сектор экономики в Тюменской области или одном из городов Тюменской области наиболее уместным вариантом будет организация производства продукции из металла с наиболее высокой маржинальностью.

Таким образом, создание экономики с малым количеством секторов, образующих большую часть ВВП неразрывно связано с множеством сложностей: географические и демографические факторы, наличие полезных ископаемых, соответствующей инфраструктуры, международные отношения с странами-крупнейшими покупателями. Следует отметить, что ориентация экономики на один сектор имеет ряд преимуществ: простота контроля и регулирования сектора, обустройства необходимой инфраструктуры, организации нормативно-правовой базы, определения вектора и построения международных отношений.

Результатом настоящего исследования является определение рекомендаций по решению проблемы адаптации модели экономики, сфокусированной на одном секторе, на территории Российской Федерации. На территории Российской Федерации создание экономики с малым количеством секторов, образующих большую часть ВВП невозможно на государственном уровне, а наиболее практичным вариантом является создание соответствующей модели экономики на уровне городов, наиболее близко расположенных к потенциальным торговым партнерам. В качестве возможных вариантов были выделены возможности создания модели экономики с малым количеством секторов в городах Хабаровского края, Смоленской и Тюменской областей. Реализация модели экономики в Москве или Санкт-Петербурге невозможна, так как потребует существенного изменения сложившейся инфраструктуры. При определении секторов экономики, выбранных для реализации модели, следует отталкиваться от имеющихся ресурсов, потребностей торговых партнеров и возможностей для создания соответствующей инфраструктуры.